پیچ و خم‌های بازار سهام

|
0 دیدگاه
1-1

+ + بازار امروز با هیجان خاصی تحت تاثیر رشد قیمت‌های جهانی قرار گرفت این در حالی است که روند مناسب سیگتال‌های بازارهای جهانی در هفته‌های گذشته قابل رصد بود اما در نهایت امروز این هیجان بسیار پررنگ‌تر در نمادهای بزرگ شاخص‌ساز مشهود بود

+ + شاخص در حالی با رشد ۱۰۴۱ واحدی معادل ۱٫۳۱ درصد به ۸۰۳۴۰ واحد رسید که شاخص هم وزن۸۵ صدم درصد رشد کرد که نشان می‌دهد وزن سهم‌های شاخص‌ساز اثر بیشتری بر بازار داشته‌اند

+ + نمادهایی نظیر فملی فولاد غدیر پارسان کگل کچاد فارس رانفور امید شپدیس بفجر مبین ومعادن جم وبانک پترول از این دست از نمادها بودند

++ بررسی شاخص نیز نشان می‌دهد که شاخص به مقاومت انتظاری ما که طی هفته‌ها و روزهای گذشته وعده آن را داده بودیم رسید ورود به کانال ۸۰ هزار واحد تکمیل کننده فرایند ۵ هفته‌ای رشد بازار بود انتظار داریم شاخص آرام آرام متعادل شود در این هنوز انتظار داریم طی روزهای آتی شاخص به سطح ۸۱۵۰۰واحد که در ۱۴فرودین ۹۵ به ان دست یافته بود را بازپس گیرد

++ اما برای ادامه موج رشد بازار نیاز به تجدید قوا دارد تا بتواند حداقل هدف بهمن سال ۱۳۹۲ محدوده ۹۰ هزار واحد را مجدد به دست آورد

++ بررسی ارزش معاملات نیز به رشد مناسب حجم نقدینگی تزریق شده حکایت دارد به نحوی که در حالی ۴۱۴۳ میلیارد ریال ارزش معاملات بورس و فرابورس بود که خالص معاملات سهام به رقم ۳۱۴۶ میلیارد ریال رسید

++ بررسی بازار نشان داد در این روز گروه شیمیایی و پتروشیمی سیمان نمادهای گروه سنگ آهن روی فولاد لیزینگ چند رشته‌ای محصولات کاغذی از تقاضای بالا و عندتا صف خرید برخوردار بودند البته در ساعات پایانی بازار روند تشدید عرضه‌ها کاملا مشهود بود امری که می‌تواند سیگنالی برای بازار پر عرضه روز یکشنبه باشد

++ در گروه‌ها امروز پالایشی‌ها در روند صعودی شاخص همراهی نکردند که دلیل آن کاهش قیمت نفت به زیر ۵۰ دلار بود اما انتظار داریم این اصلاح موقتی باشد زیرا اصلاح نفت موقتی است

++ در گروه سنگ آهن با دید میان‌مدت همچنان میتوان به نمادهای آنها تکیه کرد کچاد یکی از بهترین‌ها است اهداف کچاد و کگل ۲۵۰ و ۳۰۰ تومان است

++ در گروه روی همچنان رشد قیمت‌های جهانی پابرجا و توان تعدیل را دارند و انتظار بازگشایی کاما و فاسمین را داریم دو نمادی که همچنان توان رشد قیمت و سود مناسبی را دارند در این گروه فسرب اگر با تمام ظرفیت کار کند سود ۱۰۰ تومانی دور از ذهن نخواهد بود

++ برای بافق هم بازار با این قیمت‌ها برایش سود ۸۰ تا ۱۰۰ تومان را دیده و این قیمت‌ها برای باما قابل تکرار است که بعد از بازگشایی می‌توان برای باما اقدام کرد

++ در فولادی‌ها تاکید بر فولاد و فخوز است هر دو نماد با دید میان‌مدت توان سودسازی و رشد قیمت را دارند فولاد که پتانسیل سود ۱۷۰ تا ۲۰۰ ریال را فعلا دارند اهداف قیمتی ۱۶۰ تا ۲۰۰ تومان را در پیش گرفته است

++ در گروه پتروشیمی اما حرکت رشد و صف شدن دسته جمعی گروه جالب بود با رشد قیمت دلار و رشد قیمت جهانی اوره به ۲۱۰ و متانول به ۲۷۰ دلار حتی میتوان تاثیر تک نرخی شدن را نیز کمرنگ کنند

++ در بین اوره‌ای‌ها کرمانشاه و در متانولی ها شخارک و زاگرس شرایط مساعدتری دارند اما همچنان سایه تک نرخی شدن بر سر گروه وجود دارد این مهم می‌تواند عاملی شود که طی ۲ روز این گروه با عرضه‌های سنگین متعادل شوند

 

++ در گروه سیمان نیز نمادی نظیر ساروم با پوشش ۹۰ درصدی تا مهر ماه در انتظار تعدیل سود است اما سایر نمادها با توجه به بازدهی ۴۰ تا ۵۰ درصدی نیاز به اصلاح دارند که به نظر از فردا کلید خواهد خورد

++ در مجموع برای بازار فردا تشدید عرضه‌ها، رشد شاخص اما با شدت بسیار کمتر از امروز را انتظار داریم

++ پایان بازار با ۱۰۴۱ واحد رشد

++ افزایش فشار عرضه در این دقایق، فردا روز سختی برای بازار خواهد بود

++ فملی آماده بازگشایی با تقاضای ۲۹ میلیونی

++ متانول ۲۷۳ – اوره ۲۱۰ دلار

++ بورس با محرک بازار جهانی

++ رشد قیمت جهانی اوره و متانول و صفوف خرید در نمادهای مرتبط

++ صفوف خرید قابل توجه در پارسان، غدیر، پترول

++ شاخص گروه انبوه‌سازی

++ روند نزولی ۶ ماهه با گذر از سطح ۸۰۰ واحد شکسته است به نظر می‌رسد می‌توان انتظار داشت که این گروه با توجه به حرکت شکل گرفته در سیمانی‌ها یک موج رشد را تا سطح روند مقاومت نزولی بلندمدت ۸۶۰-۸۷۰ واحد را انتظار داشت

++ این گروه و نمادهایی نظیر وساخت ثنوسا ثفارس ثباغ را می‌توان زیر نظرداشت از لحاظ معاملاتی هنوز حجم معاملات گروه افزایش نیافته و این نشان از تردید در حضور معامله‌گران است اما به نظر میرسد رخداد شکل گرفته در سیمانی ها به زودی در انبوه‌سازها نیز شکل بگیرد

++ شاخص وارد کانال ۸۰هزار شد

++ منفی وساخت می‌تواند گزینه جذابی برای ریسک‌پذیرها باشد

++ کنور و سنگ آهنی‌ها تقاضای خوبی دارند

++ ولملت و لصنم می‌توانند با خبر لیزینگ مسکن مورد توجه قرار گیرند

++ فولاد در حداقل ارزش

++ این که امروز سهم پر عرضه باشد و متعادل شود را کاری نداریم اما نکته مهم را باید توجه کرد و آن روند افزایش قیمت جهانی و رشد نرخ فروش چه داخلی و چه صادراتی است

++ فولاد در سه ماهه اول ۱۶ و در سه ماهه دوم ۶۷ ریال جمعا ۸۳ ریال معادل ۶۰ درصد سود سال سود ساخت

++ عملکرد فروش در سه ماهه اول ۱۹۱۶۴ و در سه ماهه دوم ۲۷۶۸۹ میلیارد ریال بود

++ این عملکرد مثبت ناشی از رشد مقدار فروش و به خصوص رشد نرخ فروش بود

++ نکته مهم دیکر ادامه این روند در مهر ماه است

++ فولاد در مهر ماه از لحاظ مقداری و در نتیجه ارزش ریالی کمتر از میانگین مهر ماه فروش داشت (۶۶۹۶میلیارد ریال ) اما از لحاظ نرخ محصولات سرد و گرم با رشد ۱۰ و ۱۲ درصدی ( نسبت به میانکین ۷ ماهه ) در هر تن ۱۸۹۱۱ و ۱۵۷۶۴ ریال معامله شدند

++ این مهم نشان می‌دهد که شرکت توانایی دستیابی به سود حداقل ۲۰ تومان را دارد و این یعنی در میان مدت با توان رشد سود در سال ۹۶ به واسطه بهبود نرخ ها رشد فروش و افزایش ظرفیت، گرفتن پی بر ای بالاتر و اهداف قیمتی حداقل ۲۰۰ تومان از این رو است که اعتقاد داریم با دید میان مدت برای ریسک گریزها یک گزینه مطمئن و کم ریسک است

++ ساروم در مسیر تعدیل

++ عملکرد مهر ماه سیمان ارومیه همچنان روند مثبت این شرکت را نشان می‌دهد

++ در ۷ ماه می‌توان گفت شرکت ۳۲ تومان معادل ۹۰ درصد سود را پوشش داده و می‌توان به تعدیل سود به بیش از ۵۰ تومان خوش‌بین بود گفتنی است با ادامه این روند و بهبود نرخ ها و افزایش سطح تقاضا می‌توان به سود ۸۰ تا ۱۰۰ تومانی خوش‌بین بود

++ پالایشی‌ها در انتظار تغییر روند نفت

++ روند قیمت نفت نشان می‌دهد برای صعود به اهداف بالاتر باید از سطح ۵۲-۵۳ دلار گذر کند این مهم نیاز به تحریک خبری دارد شاید توافق کاهش عرضه این مهم را اجرایی کند یا یک رخداد خاص‌تر؛ اما افت بیشتر نیز چندان معقول نیست

++ در بازار امروز به نظر پالایشی‌ها تحت تاثیر قیمت نفت نوسان‌پذیر باشند این گروه به واسطه رشد قیمت فرآورده‌های فرعی نفت و بحث محاسیه قیمت محصولات با نرخ ارز در شرف تعدیل سود به خصوص در سال ۹۶ قرار دارند

++ در این گروه شینا این روزهای لیدری می‌کند سهم با گذر از سطح مقاومت روند نزولی ۸ ماهه هدف ۳۴۰ تومان را در پیش دارد و سطح ۲۷۰-۲۸۰ تومان حمایت معتبری است

++ شبریز نیز به واسطه سهم بالای فرآورده‌های نفتی همچون شپنا و شبندر از توان تعدیل برخوردار است این نماد با دید کوتاه‌مدت حمایت ۵۵۰ و هدف ۶۴۰ تومان را پیش روی خود دارد

++ شاوان که از رشد قیمت فرآورده‌های نفتی بی‌بهره است در محدوده ۱۱۵۰-۱۲۰۰ تومان حمایت معتبری دارد و می‌تواند از این محدوده رشد خوبی را اغاز کند

++ در شراز هم انتظار داریم حمایت‌های از محدوده ۱۱۰۰-۱۲۰۰ تومان در این نماد افزایش یابد این نماد ازتک نرخی شدن تاثیر بالایی خواهد گرفت

++ شتران هم به واسطه حضور در بازار بالاتر در انتظار بازگشایی است این نماد در انتظار یک فرصت برای تثبیت بالای سطح ۳۵۰ تومان است

++ شبندر هم محدوده ۴۸۰ به عنوان حمایت و ۵۵۰ تومان مقاومت را در پیش دارد

++ روندها نشان می‌دهد که این گروه در معرض رشد و جهش قیمتی بالایی است که نیاز به محرک دارد و آن هم رشد قیمت نفت و تثبیت ان بالای سطح ۴۲-۵۳ دلار است

++ سیمانی‌ها و بهبود نرخ فروش

++ این گروه بازدهی خوبی را نصیب سهام‌داران خود در روزهای اخیر کردند و همچنان برایند روند در میان مدت مثبت خواهد بود

++ گزارش سه ماهه سوم ، عملمرد شهریور و مهر ماه نیز به رشد نرخ‌های فروش نسبت به سه ماهه اول و بودجه سال ۹۵ اشاره داشت

++ این گروه را در مسیر تعدیل قرار داده است وئ مطمئنا گزارش سه ماهه سوم سال شرایط مساعدتری را خواهد داشت

++ آنچه که از رصد نرخ‌ها مشخص است قیمت‌ها تا ۲۰ درصد بهبود یافته و توسط شرکت‌ها در حال اجراست و به ۱۰۰-۱۱۰ هزار تومان در هر تن رسیده است در این بین هنوز به واسطه مشکلات بازار صادرات نرخ‌ها در حداقل قیمت و محدوده ۷۰ هزار تومان در هر تن است اگر این مانع نیز برداشته شود گروه در وضعیت بسیار خوبی قرار خواهد گرفت

++ در این گروه سفارس پس از ثبت بازدهی بیش از ۴۰ درصدی به محدوده مقاومت روند نوزلی بلندمدت (۱۷۵-۱۸۰ تومان ) رسیده است از این رو برای خرید در این محدوده با تامل و عدم هیجان برخورد کنید این سطح با فشار عرضه مواجه می‌شود

++ ستران هم بازدهی ۴۴ درصدی را ثبت کرد و از مقاومت روند نزولی بلندمدت ( ۲۴۵ تومان) عبور کرد در حال حاضر محدوده ۲۷۰-۲۸۰ تومان سطح مقاومت مهمی است در صورت پولبک به سطخ ۲۴۰ تومان مجدد برای خرید ورود گزینه مناسبی خواهد بود

++ ساروم از گزینه‌های بنیادی گروه با پتانسیل تعدیل به ۵۰ تومان به مقاومت مهم ۳۵۰ تومانی رسید این سهم در میان مدت اهداف بالایی را خواهد دید

++ سپاهان روند خروج از روند نزولی بلندمدت نیازمند گذر از سطخ ۱۳۰ تومان است

++ ساراب در یک سیکل ۲۶ ماهه قرار دارد و مجدد به ۱۴۰-۱۴۵ تومان رسید برای خروج از این سیکل باید این سطح را بشکند

++ در مجموع با توضیحات یاد شده این گروه در مدت اخیر ۴۰-۵۰ درصد بازدهی را ثبت کرده‌اند و نیاز به یک اصلاح موقت دارند که از بعد تکنیکی نیز قابل تایید است از این رو تقایل عرضه و تقاضا به خصوص در هفته اخیر حائز اهمیت است از این در نحوه معاملات خود دقت داشته باشد

++ سنگ آهن در مسیر صعود

++ قیمت جهانی طبق انتظار وارد کانال ۶۰ دلاری شد امری که پیش از این وعده آن را داده بودیم و با توحه به عملکردهای مثبت مالی سنگ آهنی‌ها در نیمه اول سال پیشنهاد خرید این نمادها داده شد

++ در حال حاضر با توجه به رشد قیمت به محدوده ۶۴ دلار قیمت با نرخ ارز حدود ۲۲۰-۲۳۰ هزار تومان در هر تن رسیده است که بالاتر از عملکرد مهر ماه شرکت‌های داخلی است که ۱۸۰ هزار تومان فروخته بودند و این نشان از ادامه روند تعدیل دارد

++ در این گروه کچاد و کگل عملکرد بسیار خوبی را داشتند و هر دو نماد از توانایی تعدیل سود به ۳۰ تومان برخوردار هستند

++ از این رو در یک فرآیند قیمتی هدف ۳۰۰ تومان را در میان مدت میتواند برای این دو نماد در نظر گرفت

++ در نماد کگل ح نیز حضور در این نماد جذاب است این نماد مهلت استفاده تا ۲ اذر را دارد و اگر بازار یاری کند قیمت ان میتواند به ۱۲۰ تا۱۴۰ تومان نیز افزایش یابد

++ از دید روند قیمت و با دید کوتاه مدت کچاد با مقاومت های ۱۹۰ تا ۲۱۰ تومان برخوردار خواهد بود که انتظار داریم آرام آرام این اهداف شکسته شوند

++ کگل نیز مهمترین مقاومت را محدوده ۲۲۰ تومان دارد که این سطح نیز با توجه به شرایط این گروه برای عبور مشکلی نخواهد داشت

++ کنور هم روز شنبه سطح مقاومت ۲۸۰-۲۸۵ تومان را در پیش دارد

++ در مجموع به نظر این هفته در این نمادها تقایل عرضه و تقاضا زیاد باشد اما همچنان اعتقاد داریم برایند گروه مستعد و تقاضای آنها رفته رفته بر عرضه‌کننده‌ها غالب خواهد شد

++ گفتنی است ومعادن نیز با در اختیار داشتن سنگ آهنی‌ها و فملی روند صعودی خود را حفظ خواهد کرد این نماد نیز در محدوده ۱۵۰-۱۵۵ تومان با فشار عرضه مواجه خواهد شد

++ تحول در گروه لیزینگ تحرک در مسکن ؟!

++ گویا در جلسه روز چهارشنبه هیات وزیران با هدف ارایه تسهیلات و تشویقات برای تولید مسکن، تامین منابع مالی برای این بازار و ایجاد رونق در تولید، آیین‌نامه اجرایی مربوط به قانون ساماندهی و حمایت از تولید و عرضه مسکن را تصویب کرد. و بر این اساس موسسات اعتباری موظف شدند اعطای تسهیلات در پروژه‌های انبوه سازی را در اولویت قرار دهند.

++ بازار جهانی ، نفت در تردید

نفت برنت ۴۹٫۶۳

اونس ۱۲۷۴

مس ۴۸۲۷

روی ۲۳۸۸

سرب ۲۰۶۲

آلومینیوم ۱۷۱۱

++ در بازار فولاد نیز رشد تقاضا وکاهش موجودی در انبارهای چین همچنان روند رشد قیمت را پا برجا نگه خواهد داشت

++ در بازار مس به واسطه کاهش موجودی در بازارهای جهانی روند رشد قیمت شدت گرفت

++ در بازار سنگ آهن نیز روی ۹ درصدی قیمت در هفته ای که گذشت خوشبینی را از ادامه روند مثبت افزایش داد

++ در بازار کاهش موجودی انبار بازارجهانی معاملات آتی این فلزرا وارد کانال ۲۴۰۰ دلاری کرد

++ در این بین نکته مهم کاهش قیمت نفت برنت و افت به زیر ۵۰ دلار است گفته شده است که این کاهش ناشی از تردید بازار است. اینکه آیا اعضای اوپک و تولیدکنندگان غیراوپکی بر سر یک کاهش مناسب تولید برای کم کردن مازاد عرضه نفت در جهان به توافق خواهند رسید یا نه.

++ نگاهی به دو گروه

+++ گروه انبوه‌سازی

با رشد قیمت نهاده‌های تولید و افزایش تسهیلات مسکن و کاهش نرخ سود این تسهیلات شاهد بهبود نسبی تقاضای خرید ملک نسبت به سال گذشته هستیم در حقیقت فعالان صنعت اعتقاد دارند با جلو آمدن دولت و نهادهای دولتی و نیمه دولتی برای اجرای طرح‌های عمرانی از سال آینده این صنعت رفته رفته از مرحله پیش رونق وارد دوره رونق با شیب ملایم خواهد شد در این بین با توجه به خاصیت پیش نگر بودن بورس انتظار می‌رود که به زودی شاهد بهبود معاملات این صنعت و انتقال خوشبینی  به این گروه در هفته‌های آتی باشیم

+++ گروه پتروشیمی

++ در این گروه بحث قیمت‌گذاری خوراک با نرخ آزاد مطرح است که عامل افزایش دهنده بهای تمام شده تولید است از سوی دیگر رشد قیمت ارز را در کنار بهبود نسبی قیمت‌های محصولات پتروشیمی را شاهد هستیم  امری که می‌تواند از اثرگذاری منفی افزایش قیمت خوراک بکاهد. به نظر می‌رسد این گروه نیز عمدتا اثرات منفی تک نرخی شدن ارز را پیشخور کرده‌اند و با بهبود قیمت‌های جهانی رفته رفته از سال آینده می‌تواند به شرایط پایدارتر این گروه در بورس خوش‌بین بود

0 پسندیده شده
روزنامه آسیا اپراتور اول
از این نویسنده

بدون دیدگاه

جهت ارسال پیام و دیدگاه خود از طریق فرم زیر اقدام و موارد زیر را رعایت نمایید:
  • پر کردن موارد الزامی که با ستاره قرمز مشخص شده است اجباری است.
  • در صورتی که سوالی را در بخش دیدگاه مطرح کرده باشید در اولین فرصت به آن پاسخ داده خواهد شد.